Rebalancing Nedir?

Rebalancing, yatırım portföyünün zamanla değişen risklerini ve getirilerini dengelemek amacıyla varlık dağılımının tekrar ayarlanması işlemidir. Varlık sınıfları arasındaki hedef dağılıma ulaşmak için bazı varlıklar satılırken, diğerleri satın alınır.

Hangi Sıklıkta Yapılır?

Rebalancing işlemi genellikle şu durumlarda yapılır:

• Belirli bir zaman diliminde (örneğin, yılda bir veya çeyrekte bir)
• Portföydeki varlık dağılımı önceden belirlenmiş yüzdeleri aştığında
• Önemli piyasa dalgalanmalarında

Nasıl Yapılır?

Rebalancing işlemi şu adımlarla gerçekleştirilebilir:

• Portföyün mevcut varlık dağılımı analiz edilir.
• Hedef varlık dağılımı ile karşılaştırılır.
• Hedefe ulaşmak için hangi varlıkların satılacağı ve hangi varlıkların alınacağı belirlenir.
• Alım-satım işlemleri gerçekleştirilir.

Rebalancing, yatırımcıların risk toleranslarını koruyarak, uzun vadeli yatırım hedeflerine ulaşmalarına yardımcı olur.